Küresel piyasaların etkisiyle Borsa İstanbul sınırlı pozitif bir açılıştan sonra gün içerisinde sakin bir seyir izledi. 10100 puanın üzerinde tutunma çabasındaki BİST100 Endeksi 10150seviyesindeki direncini zorluyor. Düne göre 0,05 puanlık çok sınırlı bir yükselişle endeks 10082 puandan günü tamamladı. Düne göre %0,97 değer kaybeden XBANK Endeksi 15244 puan oldu. BİST 100’ de günlük işlem hacmi 89 milyarla sınırlı kaldı.
10.000 Puandaki sıkışıklık 10200’e taşındı
Endeksin 10 bin puanın üzerinde tutunup tutunamaması çok konuşuldu. Tam on bin puanı geçtik derken çok yakınında 10200 engeliyle karşılaştık. Borsa İstanbul’da yükselme arzusu var ama para girişinin zayıf olduğu için fiyatlamalar gündeme göre belirleniyor.
Geçen Cuma Moody’sin pozitif görünüme rağmen not arttırmaması piyasada moralleri bozdu. Faizler hala yüksek hafta başında küresel piyasalarda yaşanan teknoloji krizi de bu hafta piyasayı olumsuz etkiledi.
Olumsuzluklara rağmen endeks 10 bin puanın üzerinde tutunuyor ama 10200’ün üzerine çıkamıyor. TCMB’nın faiz indirimleriyle birlikte bankacılıkta %35 civarında bir yükseliş gerçekleşmişti şimdi o hareketin kar realizasyonu XBANK’ın gerilemesine neden olurken bankacılık sektörü BİST100’deki yukarı eğilimin sınırlı kalmasında etkili oluyor.
2024 yılında TL değerli kaldı 2025 yılında pozitif reel faiz getirisi azalsa da devam edecek. Faiz getirisi daraldıkça 2.Çeyrekten itibaren para piyasası fonlarından hisse fonlarına bir miktar geçiş olması bekleniyor.
Teknik Görünüm
On bin puanın üzerinde tutunma çabası devam eden endeks 10 günlük hareketli ortalama desteğine yakın bir seviyeden kapanış yaptı. 10050-10200 arasında hareket devam ediyor.
Yarın akşam Fitch not güncellemesi ve Pazartesi günü Ocak ayı enflasyon verisi açıklanacak. Not güncellemesi ve enflasyon verisi endeksin destek ya da direnç seviyesinin kırılmasını sağlayabilir. 10180 üzeri kapanışta ilk hedef 10300 olurken 10070’nin altında ilk destek seviyesi 9950 puandan geçiyor. İndikatörler endeks gibi zayıf ve yönsüz görünüyor fakar RSI’de hafif iyileşme sinyali var.
Bankacılık Endeksi
2024 karı beklenenin bir miktar üzerinde gelen Garanti Bankası’nın 2025 beklentilerinde oldukça tutucu davranıldığını görüyoruz. Geçen yıl %33 olan özkaynak karlılığının 2025 yılında %30-32 aralığında olması öngörülmüş. 2025 beklentisinde oldukça konservatif davranılmış olması bugün Garantiyle birlikte bankacılık endeksinin de gerilemesine neden oldu. XBANK Endeksinde trend desteği, 15080 ilk direnç bölgesi 15600 puanda. 15080 aşağı kırılmadığı sürece15600 direncini kırması ve 16300 puana doğru hareket etmesiyle ilgili umut devam ediyor. XBANK 15600 puanın üzerinde kaldığı takdirde BİST100’ünde 10200 puanı kırıp Ağustos ayından gelen GAP’ı doldurması beklenir.
İçeride Gündem;
Yabancılar 24 Ocak haftasında hem hisse hem de tahvil tarafında alış yapmış.
İçeride veri trafiği ve haber açısından yoğun bir gün oldu. Yabancılar geçtiğimiz hafta Borsa İstanbul’dan 345 Milyon dolarlık hisse senedi alımı gerçekleştirmiş bir önceki hafta 67 milyon dolar satış yapmışlardı. Geçen hafta son ayların en yüksek montanlı yabancı alışı gerçekleşmiş. Bir önceki hafta 1 milyar 239 milyon tahvil alışı yapan yabancı sermaye geçtiğimiz hafta da 383 milyon TL tutarında tahvil yatırımı yapmış.
TCMB Rezervlerinde yeni rekor
Türkiye Cumhuriyet Merkez Bankası (TCMB), haftalık para ve banka istatistiklerine göre 24 Ocak haftasında TCMB’nin toplam brüt rezervi 4,3 milyar dolar artarak 167,6 milyar dolara yükseldi. Önceki hafta brüt rezerv 163,3 milyar dolar olarak açıklanmıştınet uluslararası rezervler, 2 milyar 231 milyon dolar artarak 73 milyar 703 milyon dolar oldu
Üretici fiyat artışı düşerken, işlenmiş gıda fiyatları Ocak ayında arttı
TCMB bugün Ocak ayı Para politikası toplantı özetini yayınladı. Özette üretici fiyat artışının önemli ölçüde zayıfladığına ve tüketici fiyatlarını olumlu etkilediğine değinilmiş. Ocak ayında işlenmiş gıda fiyatlarının enflasyonu yükseltmesi bekleniyor. Enflasyonda kalıcı düşüş sağlanana kadar sıkı para politikasının devam edeceği açıklaması tekrar edilmiş.
Bankaların aktif büyüklüğü arttı
BBDK Türk Bankacılık Sektörü ile ilgili aylık bülteni yayınladı. Aralık 2024 döneminde Türk Bankacılık Sektörünün aktif büyüklüğü 32.657.234 milyon TL olmuş. Sektörün aktif toplamı 2023 yılsonuna göre 9.106.347 milyon TL artmış. 2023 yılsonuna göre bankaların aktif toplamı %38,7, krediler toplamı %37,5, menkul değerler toplamı %31,6 yükselmiş. Dün bilançosunda beklentinin biraz üzerinde kar açıklayan Garanti Bankası’ndan sonra bugün Akbank ve Anadolu Sigorta’nın bilançoları takip edilecek. Akbank’ın piyasa beklentisine paralel bir kar açıklaması bekleniyor
Küresel Piyasalar
FED Faiz Kararı
FED Beklendiği gibi politika faizini değiştirmeyerek 4,25-4,50 aralığında bıraktı. FOMC toplantısı sonrası FED faiz indirmek için acele etmeyeceğiz mesajını verdi. Piyasanın korktuğu gibi Faiz indirimleri sona ermedi ama faiz politikası verilere göre şekillenecek. İlk 6 ayda faizde bir değişiklik olması beklenmiyor.
Para politikasında sıkı duruşa vurgu yapılan açıklamalardan sonra ABD hisse senedi ve tahvil piyasasında sınırlı satışlar görüldü. Dün ABD endekslerinin kapanışından sonra teknoloji şirketlerinin bilançoları açıklandı. Dördüncü çeyrek finansallarında Microsoft beklentinin üzerinde kar açıklarken, Tesla hayal kırıklığı yarattı. Meta’nın da ilk çeyrek sonuçları beklentinin altında kaldı. NVdia’nın bilançosu açıklandıktan sonra yeni zirve oluşturması bekleniyor.
ABD Büyüme
ABD Ekonomisi 2024 yılının 4. Çeyreğinde %2,3 büyüdü 2,6 büyümesi bekleniyordu.
ECB Faiz Kararı
Bugün Avrupa Merkez Bankası beklentiler doğrultusunda 250 Baz puan faiz indirerek mevduat faizini %2,75’e düşürdü. Mart ayında faiz indirimi %90 ihtimalle fiyatlanıyor yıl sonu nihai faiz hedefi %1, 95.FED’le ECB’nin faiz makası açıldıkça etkisi EURUSD Paritesinde gerileme devam edecek
EURO Bölgesi Büyüme
ABD’nin aksine EURO bölgesinde enflasyon kaygısı yerini büyüme kaygısına bıraktı.
EURO Bölgesinde ekonomik büyüme 2024 yılının son çeyreğinde 3 Çeyrekle aynı kaldı. Almanya’nın büyüme verisinde %0,2’lik daralma gerçekleşti, beklenti %0,1 daralması yönündeydi. Almanya’da 2 yıldır üretimin daralması bölge ekonomilerini olumsuz etkilerken, EURObölgesinde Trump ve siyasi çalkantılar nedeniyle büyümetedirginliği artıyor.
ONS Altın
ONS altın zirvesine yakın 2780 doların üzerinde işlem görüyor. 2800 doları aşması halinde 2860 dolar yeni hedef haline gelecek.
ONS Geçen yıl jeopolitik riskler yüzünden güvenli liman olma özelliğini korumuştu bu yıl Ticaret savaşlar altına olan talebin devam etmesini sağlıyor. Gerilim devam ederse 3000 dolara doğru hareket etmesi bekleniyor.
Gram Altın
3200 TL’nin üzerinde işlem görüyor
3190 TL destek, 3220 TL, Gram altının direnç seviyesi artarsa ONS altına paralel hareket eden Gramın dünyada ticaret gerilimi artarsa yeni hedefi 3300 TL olacak
Yorumlar kapalı.