BİST’te ABD seçimlerinden sonra artan risk iştahı 2 haftadır devam ediyor. Haftanın son işlem gününde BİST100 Endeksi gün boyu 9400 puanın üzerinde kalma çabası verdikten sonra ABD Endekslerine gelen sert satış dalgasıyla birlikte 30 puan geri çekilerek 9389 puandan kapanış yaptı. Düne göre yüzde 0,33 gerileyen BİST100’ün işlem hacmi 85 Milyar 449 Milyon oldu.
Borsa İstanbul Ekim ayını taban arayışıyla geçirmişti. 8600’den dönüşü yine banka ve holding sektörlerinin öncülüğünde oldu. Kasım ayında politika faizinin değişmesi beklenmiyor ancak faiz indirim patikasına yaklaşırken bankalarda risk iştahı artıyor. Hafta boyu bankacılık endeksi yüzde 6+’nın üzerinde prim yaptı. Dün nispeten genele yayılan hatta sanayide yoğunlaşan alışlar gördük yine de sanayi hisseleri bankacılık sektörünün epey gerisinde kaldı
Teknik olarak baktığımızda, 2 Ağustostan beri il kez 13 Kasım Çarşamba günü endeks 50 günlük ortalamasının üzerine çıktı ve 50 günlük ortalamanın üzerinde haftayı kapattı. BİST100 grafiğinde 6 Kasım’da 8560, 13 Kasım’da 9126 ve bugün 9375 puana değerek oluşan bir trend çizgisi var. Kapanış 9400 puanın altında kalsa da endeks hem yeni yükselen trend çizgisinin üzerinde hem de 50 günlük ortalamanın üzerinde haftayı tamamlamış oldu. Özetle trendin görünümünde bozulma yok 2 hafta üs tüste yükseldikten sonra 9500’ü geçerken zorlanması normal. 9500 üzerinde bir sonraki direnç 9700 puan. Kar satışlarıyla trend çizgisinin altına gerilerse 9250’den geçen 50 günlük ortalama destek olarak çalışacaktır.
Bu sabah Merkez Bankasının Piyasa Katılımcıları anketi sonuçları açıklandı. Anket iş dünyasının enflasyon beklentisini yansıtması açısından önemli. Bu ayın anket sonuçlarına göre 2024 yıl sonu için enflasyon beklentisi %44,11’den %44,81’e yükseldi. Katılımcılar, Kasım ayında merkez bankasından faiz indirimi beklemiyor. Aralık Ocak ve Şubat aylarında arka arkaya yapılacak 3 indirimle politika faizinin 50 ‘den 45’ e düşmesini öngörüyor. Bir önceki ankette 12 ay sonrası için %27,44 olan enflasyon tahmini 27,20’ ye geriledi. Katılımcıların cari yıl sonu dolar tahmini ise 36,63 TL’den 35,2 TL’ye düştü.
İçeride bugünün diğer önemli verisi Hazine ve Maliye Bakanlığı tarafından açıklanan merkezi yönetim bütçe açığı 186,3 Milyar TL oldu. Veri Ekim ayında son dört ayın en yüksek seviyesine ulaşmış. Merkezi yönetim bütçesi Ocak Ekim döneminde 1,26 trilyon açık vermiş
Akşam saatlerinde Putin ve Almanya Başbakanı Scholz 2 yıl sonra telefonda Ukrayna’yla ilgili kritik bir görüşme yaptı. Görüşmenin içeriği bilinmiyor ancak Scholz Haziran ayında somut bir adım olması durumunda görüşebileceklerini söylemiş. Trump Beyaz Saray’a dönmeden önce somut bir adım atılacak olabilir.
Şimşek ülkemizde vergi yükünün yüksek olduğu algısı gerçek değil dedi. Belli bir kesimden vergi.
Önümüzdeki hafta 21 Kasım’da para piyasası kurulu toplantısı var TCMB’nin 8. Kez politika faizini 50 puanda sabit bırakması bekleniyor. TCMB’nın Geçen hafta yayınladığı enflasyon raporunda 2024 ve 2025 yılı için enflasyon hedefleri yukarı güncellendi. Perşembe günü karardan sonra açıklanacak PPK metninde Aralık ayı için faiz indirimi sinyali olup olmayacağı merak konusu.
Piyasa katılımcıları dışında Faiz indirimi ile ilgili farklı bir ankete katılan 18 ekonomistten sadece 6’sı 2024 yılında faiz indirimi bekliyor. 0,25 puanda yoğunlaşan beklenti 2025 yılının Ocak ayına ötelenmiş durumda.
Haftaya küresel piyasalar ve Türkiye için önemli ekonomik veriler takip edilecek. İçeride Perşembe günü tüketici güven endeksini takip edeceğiz. Sıfır ile 200 arasında değerlendirilen endeksin 100’den büyük olması tüketici güveninin yüksek olduğunu gösteriyor. Eylül ayında 80,6 olarak açıklanmıştı. Perşembe günü TCMB faiz kararını açıklayacak kararda bir değişiklik beklenmiyor. Karar metnindeki ifadeler takip edilecek
Küresel piyasalara baktığımızda, ABD Endekslerinde volatilite yüksek seyrediyor bugün ciddi bir kar satışı var. SP500 yüzde birin üzerinde, Nasdaq yüzde 1,6 geriledi. Endekslerin düşmesinde Powell’ın dün yaptığı konuşma etkili oldu. Powell, faiz indirimi için acele edecek bir durum yok ifadesini kullanmıştı. Bu açıklamadan sonra Aralık ayında FED’İN Faiz indirim beklentisi %70 seviyesinden 55’ e geriledi. Bugün açıklanan perakende satışlar verisi Powell’ı destekliyor. Yüzde 0,3 artış göstermesi beklenen veri %0,4 olarak gerçekleşti
Önümüzdeki hafta Avrupa ve ABD piyasalarında TÜFE ve PMI verileri takip edilecek.
Güzel bir hafta sonu diliyorum.
Yorumlar kapalı.