Piyasalar Adına Geçen Haftanın Önemli Gelişmeleri: 13. Cuma Kabusu

Batı kültürüne göre ayın 13’ü eğer bir Cuma gününe denk gelirse, bu tarih birçok kişi tarafından şanssız veya kötü olayların yaşanabileceği bir gün olarak kabul edilir. Bu inancın kökeni hem Hristiyanlık tarihine hem de daha eski kültürel ve mitolojik kaynaklara dayanıyor. 2003’te Journal of Finance’de yayımlanan bir araştırma, 13. Cuma günlerinin borsa getirileri üzerinde istatistiksel olarak anlamlı bir etkisi olmadığını ortaya koysa da Hollywood filmlerinin sağladığı bu korku kültürü kollektif bilinçaltına etki ederek volatilitenin artmasına neden olabilir. 

13. Cuma aslında bir hurafe ama tesadüf bu ya, bu yıl Haziran ayının 13’ü Cuma gününe denk geldi ve güne İsrail’in İran’a düzenlediği hava saldırısı haberiyle uyandık. Bütün riskli varlıklarda küresel çapta bir satış dalgası yaşandı. BİST100 Endeksi %4,5’e varan kayıplarla açıldı. Kapanışta bir önceki güne göre %2,19 değer kaybetti. Hafta genelinde, 400 puanın üzerinde %1,84 düştü. Hafta boyu yükselişler de düşüşler de 100 milyarın üzerinde işlem hacmiyle gerçekleşti.

Türkiye’nin bölgeye coğrafi yakınlığı BIST 100 Endeksinin küresel piyasalardan daha fazla negatif ayrışmasına neden oldu. Haftanın son işlem gününde endeks, 9065 puana kadar gerilerken,75 doların üzerine yükselen petrol fiyatlarından en fazla olumsuz etkilenen ulaştırma sektörü, %6’nın üzerinde değer kaybetti.

Cuma günü yaşanan sert düşüşte Bankacılık endeksinin BİST100’e göre daha az değer kaybettiğini görüyoruz. XBANK’ta günlük kayıp %0,8 oldu. Son bir ayda bankacılık endeksi %7’ye yakın değer kazandı.  Düşen enflasyonla birlikte gündeme gelen faiz indirimi beklentisi bankalara alış getiriyor.

10-13 HAZİRAN HAFTASI PİYASALARI ETKİLEYEN GELİŞMELERİN ÖZETİ

Açıklanan veriler, Sanayi üretiminin Nisan ayında son 1 yılın en sert daralmasını yaşadığını gösteriyor. Sanayide yıllık bazda %3,3 lük artış, aylık bazda 3,1 daralma var. 

Yeni açıklanan KGF paketinin sanayi hisselerine etkisi olmadı. KGF Paketinde vade uzun fakat faiz yüksek bu haliyle paketin yine bankalara avantaj sağlayacağı düşünülüyor.  

Londra’da gerçekleştirilen ABD-Çin görüşmeleri somut bir sonuca ulaşmasa da gelen olumlu haber akışı küresel ölçekte risk iştahını artırıyordu. 

Bu atmosferde, Türkiye Cumhuriyeti Merkez Bankası’nın haftalık repo fonlamasına geçmesiyle birlikte, Ağırlıklı Ortalama Fonlama Maliyeti (AOFM) %49 seviyesinden %46,1’e geriledi. Ayrıca, TCMB bilanço açığı 500 milyar TL’den 180 milyar TL seviyesine kadar indi.

Bloomberg News’un haberine göre, Türk hisse senetlerine yatırım yapan ve ABD’de işlem gören bir borsa yatırım fonu Salı günü BİST’te üç ayın en büyük girişini yaptı. Salı günü, MSCI Türkiye Endeksi’ne 139,9 milyon dolarlık, Türkiye ETF’sine4,8 milyon dolar giriş oldu. Türkiye CDS’leri 284’e kadar geriledi. 

Tüm bu pozitif gelişmelerin etkisiyle, BİST 100 Endeksi Çarşamba günü artan işlem hacmiyle birlikte200 günlük ortalamalarının üzerine çıkarak 9700puanı test etti. 

Haftanın sonuna yaklaşırken görünüm tamamen değişti. Jeopolitik gelişmeler piyasalar üzerindeki etkisini artırmaya başladı. Perşembe günü, İran’ın bölgedeki Amerikan üslerini hedef alabileceği ile ilgili haber akışı hem küresel piyasalarda hem de BİST’te değer kayıplarına yol açtı. Bu haftanın son işlem gününe İsrail’in İran’ın nükleer altyapısına yönelik gerçekleştirdiği hava saldırısı haberiyle başladık. 

Cuma günü açıklanan verilere göre 30 Mayıs 6 Haziran haftasında döviz rezervleri 280 milyon dolar artarak 70 milyar 306 milyon dolara yükseldi. Üst üste 5 haftadır artan rezervler toplamda 156 milyar dolara yaklaştı. 

Aynı tarihte, Yabancı yatırımcılar 51,3 milyon dolarlık hisse senedi alışı gerçekleştirmiş. Son 5 haftadır sınırlı da olsa hisse senedi tarafında yabancı alışı sürüyor. Yılbaşından beri yabancılar BİST’te 124 milyon dolarlık alış yapmışlar. Devlet iç borçlanma senetlerinde Geçen hafta yabancı satışı 1,6 milyar dolara ulaştı. Yılbaşından beri DİBS’te toplamyabancı satışı 4,8 milyar dolar oldu. 

KÜRESEL PİYASALAR

Küresel piyasalarda hafta başında ÇİN ABD görüşmeleri etkili oldu. Perşembe gününden itibaren Ortadoğu’dan gelen haber akışının etkisiyle endeksler değer kaybetti. Beklentini 1 puan altında açıklanan ABD Enflasyonu sonrası Trump FED’ten 1 puan faiz indirimi beklediğini açıklamıştı, Piyasanınbeklentisi FED’in bu yıl 2 kez faiz indirimine gitmesi yönünde yoğunlaşıyor. Cuma günü riskli, varlıklardan kaçış hızlanırken ABD 10 yıllık tahviller %4,41, dolar endeksi 98, EURUSD Paritesi 1,15oldu. BRENT Petrolün varil fiyatı 75 dolara kadar çıktıktan sonra 73 dolarda dengelendi. 

ALTIN

Cuma günü artan gerilimle birlikte ONS altın %1,81 yükselerek 3435 dolar oldu. ONS’un aylık getirisi %7’ye yaklaştı. Merkez Bankalarının alımlarıyla altının küresel rezerv varlıklar içindeki oranı %20’ye yükselerek %16 oranında bulunan Euro varlıkları geçti. Son 3 yıldır artan jeopolitik riskler ve ticaret gerilimlerinin etkisiyle aylık ortalama 80 ton, yaklaşık 8,5 milyar dolarlık altın alışı gerçekleşmiş. HSBC’nin küresel çapta 72 bankayla yaptığı anketsonuçları bankaların altın satmayı düşünmediğini gösteriyor.