Gözler ABD tarım dışı istihdam verisinde: Fed’den faiz indirimi sinyalleri bekleniyor.

Küresel piyasalarda, ABD’nin ticaret anlaşmalarıyla ilgili belirsizlikler sürerken, gözler bugün açıklanacak olan tarım dışı istihdam verisine çevrildi.

ABD yönetiminin korumacı ticaret politikalarının etkilerine dair belirsizlikler devam ederken, ABD Merkez Bankası (Fed) yetkililerinin sıkça vurguladığı istihdam verilerinin, ülke ekonomisi hakkında daha fazla bilgi sağlayacağı düşünülüyor.

Dün açıklanan verilere göreABD’de özel sektör istihdamı, haziran ayında 33 bin kişi azalarak, bu durum Mart 2023’ten bu yana ilk kez bir kayba işaret etti.

Uzmanlar, istihdamdaki azalışın, iş gücü piyasasının durumu hakkında endişelere yol açtığını belirterek, bugün açıklanacak olan tarım dışı istihdam verisi ve istihdam raporundan çıkacak sinyallerin, ülkedeki faiz indirim sürecine yönelik belirsizlikleri hafifletebileceğini ifade etti.

İstihdam piyasasında beklenenden daha fazla bir soğumanın yaşanması durumunda, Fed’in bu ay faiz indirimine gitme olasılığının gündeme gelebileceğini belirten analistler, Fed Başkanı Jerome Powell’ın daha önce istihdam piyasasında bir zayıflama gözlemlendiğinde erken tedbir alabileceklerini dile getirdiğini hatırlatıyor.

Piyasa fiyatlamalarında, özel sektör istihdam verisinin ardından Fed’in bu ay faiz indirimine gitme olasılığının yüzde 26’ya yükselmesine rağmen, eylülde faiz indirimi beklentisi hala ağır basıyor.

Öte yandan, ABD Başkanı Donald Trump’ın Powell’a yönelik eleştirileri de devam ediyor. Trump, Powell’ı hedef alarak tekrar istifa etmesi gerektiğini vurguladı.

ABD ile Vietnam Arasında Ticaret Anlaşması

Trump, Truth Social hesabından yaptığı açıklamada, Vietnam’dan ABD’ye gönderilecek ürünler için yüzde 20 gümrük vergisi uygulanacağını belirtirken, diğer ülke menşeli ürünler için bu oranı yüzde 40 olarak açıkladı.

Vietnam’ın ABD’ye ticaret konusunda tam erişim hakkı vereceğini de ekleyen Trump, Vietnam pazarlarının ABD’ye açılacağını ve ABD merkezli firmaların sıfır gümrük vergisiyle ticaret yapabileceğini söyledi.

ABD Borsa Endeksleri Rekor Kırdı

New York Borsası’nda ticaret anlaşmalarına dair iyimserliğin yanı sıra zayıf istihdam verilerinin faiz indirim sürecini hızlandırabileceği beklentileriyle S&P 500 endeksi yüzde 0,47, Nasdaq endeksi ise yüzde 0,94 artış gösterdi. S&P 500 ve Nasdaq endeksleri kapanışta yeni rekorlar kırdı. ABD’de endeks vadeli kontratlar yeni güne olumlu bir başlangıç yaptı.

Ticaret anlaşmasının duyurulmasının ardından, Vietnam’da önemli ölçüde üretim yapan şirketlerin hisseleri de dikkat çekici artışlar kaydetti. Nike’ın hisseleri yüzde 4’ten fazla, Columbia’nın hisseleri yüzde 1,5 ve Deckers Outdoor’un hisseleri ise yaklaşık yüzde 1 değer kazandı.

ABD’de Bağımsızlık Günü nedeniyle New York Borsası yarın kapalı olacak, ancak bugün yarım gün işlem görecek.

Fed’in faiz indirimine yönelik beklentileri arttıkça, tahvil piyasasında da hareketlilik gözlemleniyor. ABD’nin 10 yıllık tahvil faizi dün 4 baz puan artarak yüzde 4,29 seviyesinden kapandı ve yeni işlem gününde yüzde 4,27 seviyesinde dengelendi.

Altın ons fiyatı, üç günlük bir artış sonrası, önceki kapanış seviyesinin yüzde 0,2 altında 3.350 dolardan işlem görürken, dolar endeksi yeni işlem gününe yüzde 0,1 artışla 96,8 seviyesinden başladı.

Brent petrolün varili ise yüzde 0,8 düşüşle 68,3 dolardan işlem görmekte, bu durum OPEC ve OPEC dışı ülkelerin bu hafta sonu gerçekleştireceği toplantıda ağustosta üretim artışı kararı alınacağı beklentisinin etkisiyle oluşuyor.

Avrupa Piyasaları Alım Tarafında

Avrupa borsalarında dün İngiltere hariç genel olarak alım yönlü bir hareket gözlemlenirken, bugün bölgede hizmet sektörü ve bileşik Satınalma Yöneticileri Endeksi (PMI) verileri takip edilecek.

İngiltere’de refah reformu yasa tasarısına yönelik gelişmeler dikkatle izlenirken, Maliye Bakanı Rachel Reeves’e yönelik yapılan eleştirilerin ardından Başbakan Keir Starmer, Reeves’e destek ifadeleri kullandı.

Bugün Avrupa’da açıklanacak hizmet sektörü verileri, yatırımcıların ilgi odağı olmayı sürdürüyor. İmalat sanayi aktivitesindeki düşüş devam ederken, hizmet sektöründeki büyümenin dengelenmesi bekleniyor.

Dün Almanya’daki DAX 40 endeksi yüzde 0,49, İtalya’daki FTSE MIB 30 endeksi yüzde 0,57 ve Fransa’daki CAC 40 endeksi yüzde 0,99 değer kazanırken, İngiltere’de FTSE 100 endeksi yüzde 0,12 düştü. Avrupa’da endeks vadeli kontratlar ise yeni güne alım yönlü başladı.

Asya Piyasasında Karışıklık

Asya piyasalarında karışık bir görünüm öne çıkarken, ABD ile Vietnam arasındaki ticaret anlaşması bölgedeki müzakere iyimserliğini artırıyor.

Japonya ile ABD arasındaki müzakerelerde henüz bir sonuca ulaşılmaması, ülkede risk algısını yükseltirken, tarife ertelemelerinin son günü olan 9 Temmuz’da Japonya’nın ABD ile bir uzlaşıya gitmesi olasılığı azalıyor.

Bugün açıklanan verilere göre Japonya’da haziran ayı hizmet sektörü PMI 51,7 ile bir önceki aya göre artarken, sektörde bir genişleme gözlemleniyor. Çin tarafında ise Caixin hizmet sektörü PMI 50,6 ile beklentilerin altında kalsa da güçlü bir seyrini sürdürüyor.

Son gelişmeler ışığında kapanışa yakın Japonya’da Nikkei 225 endeksi yüzde 0,1 ve Hong Kong’da Hang Seng endeksi yüzde 0,9 değer kaybederken, Güney Kore’de Kospi endeksi yüzde 1,1 ve Çin’de Şanghay bileşik endeksi yüzde 0,1 yükseldi.

Enflasyon Verileri Dikkatle İzlenecek

Dün alım ağırlıklı bir seyir izleyen Borsa İstanbul’da BIST 100 endeksi, günü yüzde 1,08 değer kazanarak 10.189,02 puandan kapattı. Borsa İstanbul Vadeli İşlem ve Opsiyon Piyasası’nda (VİOP) ise BIST 30 endeksine dayalı ağustos vadeli kontrat, normal seans kapanışının yüzde 0,7 üzerinde 12.174,00 puandan işlem gördü.

Bugün açıklanacak olan haziran ayı enflasyon verileri yatırımcıların gündeminde öncelikli olarak yer alıyor. Ekonomistlerin katıldığı AA Finans Enflasyon Beklenti Anketi’ne göre, haziran ayında Tüketici Fiyat Endeksi’nin (TÜFE) yüzde 1,53 artacağı öngörülmekte. Bu tahminlere göre, bir önceki ay yüzde 35,41 olan yıllık enflasyonun yüzde 35,26’ya gerilemesi bekleniyor.

Dolar/TL, dünü yüzde 0,2 düşüşle 39,7750’den kapatırken, bankalararası piyasanın açılışında yüzde 0,4 yükselişle 39,9100’dan işlem gördü.

Ayrıca, Türkiye’nin ilk “İklim Kanunu Teklifi” TBMM Genel Kurulu’nda kabul edilerek yasalaştı. Bu kanun, iklim değişikliği ile mücadele hedeflerini, sera gazı emisyonlarının azaltılması ve iklim değişikliği ile uyum sağlama faaliyetlerini içermektedir.

Analistler, bugün yurt içinde enflasyon ve yurt dışında ABD’den gelecek tarım dışı istihdam verisine ait yoğun veri akışını takip edeceklerini belirtiyor. Teknik açıdan BIST 100 endeksinde 10.200 ve 10.300 seviyeleri direnç, 10.100 ve 10.000 puan seviyeleri ise destek konumunda.

Piyasalarda bugün izlenecek veriler şu şekilde:

10.00 Türkiye, haziran ayı Tüketici Fiyat Endeksi

10.00 Türkiye, haziran ayı Üretici Fiyat Endeksi

10.55 Almanya, haziran ayı hizmet sektörü/bileşik PMI

11.00 Euro Bölgesi, haziran ayı hizmet sektörü/bileşik PMI

11.30 İngiltere, haziran ayı hizmet sektörü/bileşik PMI

14.30 Türkiye, haftalık para ve banka istatistikleri

15.30 ABD, mayıs ayı dış ticaret dengesi

15.30 ABD, haziran ayı tarım dışı istihdam

15.30 ABD, haziran ayı işsizlik oranı

15.30 ABD, haziran ayı ortalama saatlik kazançlar

15.30 ABD, haftalık işsizlik maaşı başvuruları

16.45 ABD, haziran ayı hizmet sektörü/bileşik PMI

17.00 ABD, haziran ayı ISM hizmet sektörü PMI

17.00 ABD, mayıs ayı fabrika siparişleri

17.00 ABD, mayıs ayı dayanıklı mal siparişleri